Administración Integral de Riesgos

¿Qué es la Administración Integral de Riesgos?

Es el conjunto de objetivos, políticas, procedimientos y acciones que se llevan a cabo para identificar, medir, vigilar, limitar, controlar, informar y revelar los distintos riesgos a los que se encuentran expuestos los fondos.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Medir, vigilar y controlar…

Todos los riesgos en que incurren los FI a las que presten servicios de Administración.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos La exposición a los riesgos…

Discrecionales, así como la incidencia del impacto en el caso de que los riesgos no discrecionales, de los FI, desglosados por sociedad y por tipo de activo, factor de riesgo causa u origen de estos.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Asegurar el conocimiento del personal en la…

Toma de riesgos, así como los niveles de tolerancia aplicables en los FI.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Proponer…

Metodologías, modelos y parámetros para identificar, medir, vigilar, limitar, controlar, informar y revelar los distintos tipos de riesgos a que se encuentran expuestos los FI.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Informar al consejo de administración…

Cuando menos trimestralmente los riesgos y efectos negativos de los Fondos de Inversión.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Ajustar o autorizar los…

Limites globales de los distintos tipos de riesgo.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Verificar la observancia de los limites globales y específicos, así como de los…

Niveles de tolerancia aceptables por tipo de riesgo cuantificables, desglosados por FI o por factor de riesgo.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Informar al consejo de administración sobre las acciones….

Correctivas implementadas.

Es función del Responsable de la administración integral de riesgos Investigar y documentar las…

Causas que originan desviaciones de riesgos.

¿Qué son los riesgos financieros?

Es la posibilidad de que el rendimiento de una inversión no se materialice.

¿Cuáles son las subclasificaciones de los riesgos financieros?

• Cuantificables

• No cuantificables

¿Qué son los riesgos cuantificables?

Aquellos en los que se pueden medir las perdidas.

¿Qué son los riesgos no cuantificables?

Aquellos en los que NO se pueden medir las perdidas

Dentro de los riesgos no cuantificables, ¿Qué es el riesgo sistémico?

Quiebra de una institución líder en el Mercado que genera quiebras en cascada

Dentro de los riesgos cuantificables hay dos clasificaciones, ¿Cuáles son?

• Discrecional

Dentro de los riesgos cuantificables, ¿Qué son los riesgos discrecionales?

Resultados de la toma de una posición de riesgo.

Dentro de los riesgos cuantificables, ¿Qué son los riesgos no discrecionales?

Resultantes de la operación del negocio, pero NO son producto de la toma de una posición de riesgo.

Dentro de los riesgos no discrecionales, ¿Qué es el riesgo tecnológico?

Daños o fallas en el software o hardware de equipos de computo.

Dentro de los riesgos no discrecionales, ¿Qué es el riesgo operativo?

Fallas en los controles internos o en la transmisión de la información, estos a su vez pueden ser:

• Humanos: Como errores humanos o no estar concentrado.

• Personal: Como fraude, lavado de dinero o desfalco.

Dentro de los riesgos no discrecionales, ¿Qué es el riesgo Legal?

Incumplir disposiciones, resoluciones legales desfavorables.

Dentro de los riesgos discrecionales, ¿Qué es el riesgo de mercado?

Movimientos adversos que inciden sobre la valuación de los valores.

Dentro de los riesgos discrecionales, ¿Qué es el riesgo de liquidez?

Venta forzada de activos a descuentos inusuales para enfrentar obligaciones.

Dentro de los riesgos discrecionales, ¿Qué es el riesgo de crédito?

Falta de pago del emisor.

¿Cómo se subclasifica el riesgo de crédito (mismo que pertenece al riesgo discrecional)?

• Corporativo: Cuando una empresa incumple con sus pagos.

• Contraparte: Cuando se incumple un contrato de derivados.

• Soberano: Cuando un gobierno incumple con sus pagos.

¿Qué es la diversificación del riesgo?

Cuando el capital del inversionista se distribuye en la adquisición de un conjunto de Valores con diferentes características, mismas que al brindar rendimiento de forma individual pueden presentar variaciones: mientras unas logran subir, otros pierden terreno.

El riesgo que representa invertir en un FI van en función de la composición de su cartera, recuerda la siguiente premisa:

• A mayor rendimiento mayor riesgo.

• A menor rendimiento menor riesgo.

En todas las inversiones existe un grado de riesgo, por lo que depende del perfil y las necesidades que los inversionistas deseen cubrir.